En mi caso particular, estaba trabajando con Docker para Windows desde el canal Edge. Así que simplemente lo desinstalé e instalé la última versión del canal Stable https://docs.docker.com/docker-for-windows/install/#download-docker-for-windows . Funcionó y el problema desapareció.

Estaba usando Docker para Windows Server 2016 (canal Edge) y también tuve este problema. Sin embargo, no pude cambiar a nada. Después de encontrar un problema en github aquí: https://github.com/docker/compose/issues/4710 Aparentemente fue un error en las rutas relativas.

Uno de los desarrolladores lanzó un nuevo binario para docker-compose.exe (consulte el enlace anterior) que puede reemplazar manualmente en su instalación local de docker. Después de eso me funcionó de nuevo.